3月5日下午，證監(jiān)會(huì)披露了2021年度立法工作計(jì)劃。

證監(jiān)會(huì)擬制定、修改的規(guī)章類立法項(xiàng)目合計(jì)27件，其中，列入“力爭(zhēng)年內(nèi)出臺(tái)的重點(diǎn)項(xiàng)目”18件，列入“需要抓緊研究、擇機(jī)出臺(tái)的項(xiàng)目”9件。

立法總體包括三個(gè)方面，一是落實(shí)新證券法，完善制度銜接；二是規(guī)范券商、私募、資管等主體行為，防范化解風(fēng)險(xiǎn)；三是針對(duì)證監(jiān)會(huì)自身的內(nèi)容，旨在強(qiáng)化法治政府建設(shè)，推進(jìn)依法行政。

值得注意的是，此前一直在準(zhǔn)備的《證券公司業(yè)務(wù)牌照管理辦法》等已從研究階段進(jìn)入“力爭(zhēng)年內(nèi)出臺(tái)”階段，而備受關(guān)注的全面注冊(cè)制，此次計(jì)劃沒(méi)有具體涉及。

券商基金業(yè)迎9項(xiàng)目新規(guī)

規(guī)范市場(chǎng)主體行為，防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)，是證監(jiān)會(huì)今年立法計(jì)劃當(dāng)中非常重要的部分。年內(nèi)有望出臺(tái)的重點(diǎn)項(xiàng)目就有9件，占到立法計(jì)劃全部項(xiàng)目的三分之一。

具體為：力爭(zhēng)出臺(tái)《證券基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及從業(yè)人員監(jiān)督管理辦法》、《證券基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制管理辦法》、《證券公司業(yè)務(wù)牌照管理辦法》、《證券基金投資咨詢業(yè)務(wù)管理辦法》、《證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理辦法》、《證券期貨交易場(chǎng)所和結(jié)算機(jī)構(gòu)信息技術(shù)管理辦法》；修改《證券投資基金管理公司管理辦法》、《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》、《證券基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)信息技術(shù)管理辦法》。

另外還有7件“需要抓緊研究、擇機(jī)出臺(tái)的項(xiàng)目”，包括：制定《證券公司柜臺(tái)業(yè)務(wù)辦法（試行）》、《債券回購(gòu)交易結(jié)算管理辦法》；修改《證券登記結(jié)算管理辦法》、《證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金管理辦法》、《證券期貨市場(chǎng)統(tǒng)計(jì)管理辦法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》、《境外交易者和境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)從事境內(nèi)特定品種期貨交易管理暫行辦法》。

未提及注冊(cè)制

“穩(wěn)步推進(jìn)注冊(cè)制改革，完善常態(tài)化退市機(jī)制，加強(qiáng)債券市場(chǎng)建設(shè)，更好發(fā)揮多層次資本市場(chǎng)作用，拓展市場(chǎng)主體融資渠道。” 3月5日上午提請(qǐng)審議的政府工作報(bào)告強(qiáng)調(diào)，要穩(wěn)步推進(jìn)注冊(cè)制改革。

不過(guò)，在下午證監(jiān)會(huì)公布的立法計(jì)劃中，未提及注冊(cè)制相關(guān)內(nèi)容。

除前述針對(duì)市場(chǎng)主體的立法外，證監(jiān)會(huì)今年還計(jì)劃在新證券法落實(shí)與銜接方面，力爭(zhēng)出臺(tái)6件新規(guī)，包括：制定《欺詐發(fā)行上市股票責(zé)令回購(gòu)實(shí)施辦法（試行）》、《證券期貨行政執(zhí)法當(dāng)事人承諾程序規(guī)定》；修改《上市公司信息披露管理辦法》、《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法》、《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》、《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》。

另外，“需要抓緊研究、擇機(jī)出臺(tái)的項(xiàng)目”2件，包括：制定《證券市場(chǎng)程序化交易管理暫行辦法》；修改《證券市場(chǎng)禁入規(guī)定》。

證監(jiān)會(huì)在強(qiáng)化法治政府建設(shè)，推進(jìn)依法行政方面，“力爭(zhēng)年內(nèi)出臺(tái)的重點(diǎn)項(xiàng)目”有3件。即：制定《證券期貨違法行為行政處罰辦法》、《證券期貨市場(chǎng)監(jiān)督管理措施實(shí)施辦法》；修改《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)行政許可實(shí)施程序規(guī)定》。

除了上述規(guī)章項(xiàng)目外，2021年證監(jiān)會(huì)還會(huì)配合制定《期貨法》，配合推進(jìn)《證券期貨行政執(zhí)法當(dāng)事人承諾實(shí)施辦法》、《私募投資基金監(jiān)督管理?xiàng)l例》、《上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》、《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》等行政法規(guī)的制定、修改工作；以及，配合推進(jìn)相關(guān)證券期貨領(lǐng)域司法解釋立法工作。

對(duì)比2019年、2020年的立法計(jì)劃，有業(yè)內(nèi)人士猜測(cè)，全面注冊(cè)制在2021年落地或存不確定性。

2019年證監(jiān)會(huì)立法計(jì)劃將制定《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊(cè)管理辦法（試行）》、《科創(chuàng)板上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）》、《科創(chuàng)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法（試行）》等列入年內(nèi)力爭(zhēng)出臺(tái)項(xiàng)目。同年，科創(chuàng)板開市運(yùn)行。

2020年證監(jiān)會(huì)立法計(jì)劃將制定《創(chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法》，修改《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法》、《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》列入年內(nèi)力爭(zhēng)出臺(tái)的項(xiàng)目。同年，創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制啟動(dòng)，首批企業(yè)上市。