新三板改革的配套規范舉措在不斷推進。

21世紀經濟報道記者獨家獲悉，股轉系統日前針對提高掛牌公司財務規范性問題展開線上專項培訓，并重點強調了提升掛牌公司財務規范性的必要性以及目前新三板財務不規范的主要問題，明確了當下掛牌公司規范財務的要點。

事實上，進一步提升掛牌公司的財務規范性，一直是股轉系統的既定策略。早在2019年年底，股轉系統就曾召集多家掛牌公司、中介機構就提高掛牌公司財務規范性的方向進行了研討。今年1月，股轉系統還通知掛牌公司自查，識別財務基礎的薄弱環節，規范公司財務核算；而此次財務專項培訓，無疑是這一方向上的執行和延續。

在此次培訓中，股轉系統再一次重申“講真話、做真賬”是掛牌公司質量的立命之本。在業內人士看來，伴隨著監管層的重視，新三板公司的財務規范程度有望得到提高，疊加精選層改革等舉措，有望進一步吸引更多投資者進場“掘金”。

財務亂象頻出

記者從接近股轉系統的掛牌公司人士處獲悉，上述培訓中，股轉系統指出，當下掛牌公司的財務不規范問題主要體現在多個方面。

例如部分公司財務管理薄弱，財務制度不健全；一些公司內控制度缺失，內控機制執行不到位；有的公司財務核算不規范，存在費用跨期、資產減值不充分、會計科目列報不準確等問題；此外還有公司的財務真實性存疑，存在虛增收入、提前確認收入等問題。

值得一提的是，一些新三板公司財務不規范的案例也在培訓中被股轉系統當作反面教材所示列。

例如某掛牌公司A記賬憑證附件不完整，計提應收賬款壞賬準備時，僅有記賬憑證，未附壞賬測算清單等材料，而針對無形資產的核算，也未附有并列明各項資產價值，導致未來無法準確核算攤銷金額與處置成本。

再如某掛牌公司B在會計處理中未履行財務審批程序，例如將支付油款作為會計憑證時，僅有銀行轉賬電子憑證，無支付審批單，一些向個人轉款憑證，也僅有銀行轉賬電子憑證，缺少配套審批單。

“這說明在公司的制度層面就缺少相關要求，一些走賬缺少審批流程，會計科目記載時也缺少足夠的細化處理。”一位接近股轉系統的投行人士表示。

值得一提的是，還有一些掛牌公司在財務制度上缺乏獨立性，即未獨立建立自身的會計核算體系和財務制度，而是直接沿襲了控股股東的財務制度，部分財務報銷甚至由大股東負責人進行審批。

“這不僅是財務制度的缺位，也是治理上的缺位，一些新三板公司缺乏作為公眾公司的覺悟，控股股東覺得掛牌企業就是自家的，并當作子公司進行處理，這顯然與公眾公司的定位相違背。”上述投行人士透露。

與此同時，還有一些公司的收入、費用確認被發現存在問題。例如某掛牌公司C推廣費收入與推廣費成本支出均為簽訂服務訂單，推廣費收入通過開票來進行確認，而成本則在付款時進行確認，導致推廣費收入、成本出現了不匹配和跨期問題，導致C公司出現了利潤的虛增。

無獨有偶，資產減值測試不飽和、長期待攤費用的延期入賬等情況也在一些掛牌公司中出現。

例如某掛牌公司D未單獨對固定資產進行減值測試，而僅依賴股權價值評估報告判斷資產不存在減值，這種會計處理的合理性被股轉所質疑；再如某掛牌公司D對供應商的返利、費用核算、低值易耗品及長期待攤費用確認進行了較長時間的延期入賬，導致該公司虛增利潤，并少計資產和負債。

突出制度系統建設

在此次培訓中，股轉系統強調了不少于四項有關提高財務規范性的要點，包括強化財務會計制度建設、完善財務人員和機構設置、會計核算和財務報告、財務信息系統建設四個方面。

股轉系統在培訓中提出，掛牌公司可參照《會計法》《會計基礎工作規范》《企業內部控制基本規范》及配套辦法等，制定內部控制監督機制，并明確內審機構和其他內部機構在內部監督的職責權限，進一步規范內部監督的程序和要求。

在財務報告編制上，股轉系統強調，掛牌公司需滿足公眾公司信息披露“如實反映”“完整準確”“滿足需求”三大方向，同時結合企業的行業特征和自身經營特點，制定明確、恰當的會計政策；同時掛牌公司還應當在報表附注中披露重要會計政策、會計評估的說明，以及相關政策、評估的變更說明。

針對部分新三板公司的收入確認瑕疵，股轉系統明確確認收入的時點應為客戶取得相關產品或服務控制權時。

此外，股轉系統提出企業應當加強對財務信息系統開發與維護、訪問與變更、數據輸入與輸出、文件儲存與保管、網絡安全等方面的控制，保證系統安全穩定運行，例如建立完善相應的財務用戶管理制度，強化對重要業務系統訪問權限的管理，避免授權不當、不相容職務用戶賬號交叉操作等風險。

在業內看來，監管層的上述培訓，將進一步提高掛牌公司的財務規范性意識，并最終對掛牌公司質量帶來提升。

“過去新三板企業掛牌后雖然形式上滿足了公眾公司的監管規則，但一些公司的確存在財務不規范的情況，監管層此舉正是在糾正這種局面。”華東一家券商投行人士指出，“一方面新三板正在迎來精選層改革，提升掛牌公司質量勢在必行，另一方面投資者門檻也在下降，作為潛在的擬IPO項目池，掛牌公司財務質量標準的提升，也有助于吸引更多資金入場掘金，提升三板市場的活性。”